segunda-feira, 28 de fevereiro de 2011

Fechamento

Ibov Diário

Da análise do gráfico diário do Ibovespa, nota-se que o índice encontra-se "perdido", indeciso.
Suporte continua em 64k pontos e resistência em 68k*68225 pontos.

Destaque: O dia de hoje (e também o mês de fevereiro) foi bem ruim para construtoras e imobiliárias, após o corte do orçamento do programa "Minha Casa Minha Vida".

Destaques do Ibovespa HOJE:
Telemar ON +4,11%
PortX ON +4,03%
TIM Participação ON +2,94%
MRV Engenharia ON -5,30%
Cyrella ON (2,65%
Rossi Residencial ON -2,27%
***


Fechamento de mês


Agora vamos falar do desempenho mensal de índices e ações:

=> Ibov encerra fevereiro com alta de 1,21%.
=> Já o Dow Jones subiu 2,81%.

Segue abaixo o desempenho mensal de algumas ações que eu acompanho e me chamaram a atenção:

BPNM4= +34,98%
CIEL3 = +6,14%
POSI3= +4,96%
USIM3= +7,32%
PETR4 = +5,50%


BEMA3= -9,31%
BTOW3 = -9,42%
CNFB4= -13,67%
USIM5= -2,21%
VALE5 = -2,73%

Último dia do mês - dança das carteiras

No último dia do mês, normalmente gestores de grandes fundos aproveitam o leilão de fechamento para remanejar posições.
O leilão, portanto, demora mais e normalmente traz algumas surpresas.

Ação que fica "ex" amanhã

IOCHPE-MAXION S.A. (MYPK3)

* Dividendo => referente ao exercicio encerrado em 31 de dezembro de 2010.
* O valor do Dividendo a ser distribuido e de R$ 60.736.701,60, equivalente a R$ 0,64025559 por acao ordinaria.
* Adicionalmente sera distribuido a titulo de Dividendo Suplementar o valor de R$ 4.600.055,56, equivalente a R$ 0,04849146 por acao ordinaria.
* As acoes da Companhia serao negociadas ex-dividendo a partir do dia 01 de marco de 2011.
* O Dividendo sera pago a partir de 10 de marco de 2011.

* Dividendos = 0,689 Valor da ação = 20,35 => dividendos em torno de 3,38%

PS: A companhia Iochpe-Maxion S.A. é uma holding brasileira e a maior fabricante de rodas e chassis para veículos comerciais e de vagões de carga e produtos ferroviários do Brasil[1].
Seus produtos são vendidos para mais de quarenta países em cinco continentes. Os maiores importadores são
Estados Unidos, Venezuela, Argentina, Canadá e Itália, que representaram, em 2005, 80% de todas as exportações da companhia.

Dividendos

(28/02) - MARISOL (MRSL) =>3,26%
Distribuicao de dividendo
DRI: Ivanildo Paulo Krause
Na RCA de 23/02/2011 foi aprovada, entre outras materias, a distribuicao de dividendo, no valor de R$ 8.407.803,40, equivalente a R$0,0749 por acao, beneficiando os acionistas que se acharem inscritos nos registros da sociedade em 25/02/2011, a serem pagos sem atualizacao monetaria em 18/04/2011. Norma: a partir de 28/02/2011 acoes escriturais ex-dividendo.


CRUZEIRO SUL (CZRS - N1)
Distribuicao de juros
DRI: Luis Felippe Indio da Costa
Enviou o seguinte Aviso aos Acionistas: "O Banco Cruzeiro do Sul S/A ("Companhia"), instituicao financeira de capital aberto, vem pelo presente Aviso comunicar aos Senhores acionistas que nos termos do estatuto social da Companhia, o Conselho de Administracao, em reuniao realizada em 25 de fevereiro de 2011, aprovou a proposta da Diretoria da Companhia para realizar o pagamento de juros sobre o capital proprio, em conformidade com a Lei n. 9.249/95. O pagamento sera no montante de R$ 5.500.000,00 (cinco milhoes e quinhentos mil reais), equivalentes ao valor bruto de R$ 0,0406301431 por acao ordinaria e R$ 0,0406301431 por acao preferencial, referente ao exercicio social de 2011. A Companhia informa que o pagamento sera realizado em 11 de marco de 2011 aqueles acionistas que estiverem inscritos nos registros da Companhia em 25 de fevereiro de 2011. A partir de 28 de fevereiro de 2011, as acoes passarao a ser negociadas EX-juros sobre o capital proprio. O pagamento sera realizado pelo valor liquido ja deduzido Imposto de Renda na fonte de 15%, exceto para os acionistas que tiverem tributacao diferenciada ou que estejam dispensados da referida tributacao. Os juros sobre o capital proprio relativos as acoes custodiadas na CBLC - Companhia Brasileira de Liquidacao e Custodia serao pagos a referida CBLC, que os repassara aos acionistas titulares por intermedio dos Agentes de Custodia. Os referidos Juros sobre o Capital Proprio serao computados, ja deduzidos os valores referentes ao Imposto de Renda na Fonte, no calculo dos dividendos obrigatorios no exercicio social de 2011, nos termos do estatuto social da Companhia." Norma: a partir de 28/02/2011 acoes escriturais ex-juros.

Ações para enfrentar a turbulência

Quem acompanha o dia-a-dia da Bolsa está vendo a dificuldade do Ibovespa romper seu topo histórico nos 73.920 pontos.
Em janeiro de 2010, o Ibov buscou os 71.068 pontos, mas corrigiu no mês seguinte até os 61.341 pontos.
Em seguida, em abril de 2010, o índice foi nos 71.989 pontos. Antes de atingir os 72 mil pontos, os vendedores saíram de suas tocas e jogaram o índice nos 57.633 pontos. Realização de 20% em apenas 29 pregões.
Em novembro, porém, o papel chegou muito perto do rompimento do topo histórico. Atingiu 73.103 pontos. Depois disso, já caiu, já subiu, já caiu de novo e agora a indefinição é total.


Ibovespa semanal


A falta de pressão dos compradores parecia estar relacionada, segundo analistas, ao elevado endividamento europeu, à retomada do aperto monetário americano e aos riscos do superaquecimento chinês. Por último, entretanto, surgiu a preocupação com o elevado nível de crédito no Brasil e, ainda, a instabilidade política nos países arábes.

Gato escaldado tem medo até de água fria e as situações acima no mínimo acendem a luz vermelha para quem tem investimentos em mercados de risco. Quem já viveu algumas crises sabe que não é bom estar “comprado” em bolsa nos momentos de pânico ou de aumento da incerteza.

Porém, quem não tem tanta preocupação com o curto prazo, nem pretende ficar tentando acertar o momento do mercado, não precisa se desesperar. Pode-se continuar comprado, mas lembrando sempre que algumas ações são mais expostas aos ventos do exterior e outras mais adequadas e recomendadas para períodos de turbulência e incertezas como este.


Então, o que comprar? Empresas que apresentam boa geração de caixa, pagam altos dividendos e têm sua receita voltada para o mercado interno. Nesse particular, as elétricas são as queridinhas. Conhecidas como boas pagadoras de dividendos, as empresas do setor contam com clientela cativa, além de se beneficiarem de uma alta da inflação, já que suas tarifas costumam ser corrigidas pelos índices de preços.
As empresas de saneamento também costumam ser uma boa alternativa em momentos de stress.

Algumas ações boas pagadoras de dividendos
CMIG3, LIGT3, TRPL4, ELPL4, CPFE3, CSMG3.

Não se enganem

Como falamos, as ações com as características acima tendem a ser boas opções em momentos turbulentos. No entanto, se o pânico bater nos investidores, é difícil alguma ação se salvar.

Olha o que aconteceu em 2008:

Ação Valor antes da queda Valor depois da queda Variação
PETR4 53,68 16,75 -69%
VALE5 59,22 20,24 -65%
BVMF3 20,00 3,90 -80%
USIM3 154,19 17,54 -88%
OGXP3 1385,00 258,00 -82%
CMIG4 42,15 27,71 -34%
CPFE3 42,98 26,40 -38%
TRPL4 55,99 36,06 -35%


Todas caíram, mas as elétricas caíram menos. Lá perto do fundo do poço, relativamente, dava para trocar poucas ações de elétricas por muitas ações mais nervosas.


Não acho que vai ter outro pânico como o de 2008, nem que não vai (e o mercado também não se importa nem com o que eu, nem com o que qualquer pessoa acha)

O objetivo não é ser alarmista, nem “novidadeiro do apocalipse”. Porém, como a tônica do blog é o humor e estamos sempre falando “rumo aos 100k pontos”, me senti na obrigação de fazer esse post mais sério, só para alertar aos amigos quanto à estratégia de cada um para os possíveis cenários.
Portanto, quem acha que pode precisar do dinheiro no curto prazo, tem que ficar muito cauteloso nesse momento. Para esses, independente da situação, talvez não seja a renda fixa o investimento mais adequado. Por outro lado, quem só que é se dar bem e acha que a Bolsa atinge os 100k pontos em breve, pode comprar tudo, fazer termo, comprar opção a seco etc etc.

Fluxo


sexta-feira, 25 de fevereiro de 2011

POSI3 consolidando na faixa próxima aos 10 reais

POSI3 Semanal

Confesso que quando me posicionei no papel próximo aos 10,00, achava que poderia reforçar minha posição perto do VPA, nos 8,00. Porém, já se passaram 45 dias e o papel parece que perdeu a vontade de cair e vem consolidando nessa área.

Será que um dia agora vai?

BTOW3

BTOW3 Semanal

Enquanto estava oscilando entre os 28 e os 34 reais, estava muito fácil operar. Agora o papel perdeu a região dos 28 e nessa semana perdeu também a região dos 25,00, fechando a 24,91.
E o pior para os comprados é que suporte mesmo, olhando no gráfico, só lá nos 19,00, valor esse atingido no ápice do pânico do subprime.

Será que chega lá? Teria que cair mais uns 24%... Pesado, né?

Ibov: mais indeciso impossível

Ibov diário

Em dia de volume menor que nos 3 dias anteriores, mas ainda assim na média, o Ibov não se decidiu: oscilou 1% pra cima e 1% pra baixo, mas veio fechar praticamente no zero a zero.
O índice tá difícil de ler: média de 21 pra baixo, média de 9 pra cima, média de 200 reta.
Candle tá abaixo da média de 9, acima da média de 21, encostada na MM200.
Então oq q faz? Pra trade, esquece o índice e concentra em papeis específicos. Pra se posicionar pra LP,pesca uma ou outra oportunidade ou espera sinais mais claros.

***
No início do dia o oba-oba em cima das ações da VALE5 na abertura deram oportunidade para um belíssimo trade na venda. Na bolsa é difícil estabelecer regras gerais, mas uma que muito se aproxima da unanimidade é aquela que diz: "SOBE NO BOATO, REALIZA NO FATO!"
Saiu resultado bom? Sim! Mas até o índio que mora perto de uma mina lá em Carajás já sabia que o resultado seria muito bom.
Logo, o papel abriu o pregão na euforia, mas fechou praticamente no ZERO.

***

Destaques negativos do dia: AGEN11, SULA11, HOOT4, RDCD3, GFSA3, MMXM3 e CIEL3.
Obs: MILK11 já tá nos 0,56 outra vez.

Destaques positivos do dia: PLAS3, MPXE3, KLBN4, VIVO3, USIM3 (?).

***

3º dia seguido de palhaçada

USIM3 - Inicio do book de formação de preço no leilão de fechamento.


Mais um dia USIMINAS ON vai fechando na máxima, com 2,88% de alta.

E pra variar USIMINAS PNA vai fechando na mínima, no campo negativo (-0,27%).


O book de USIM3 é tão fraquinho que uma simples ordem de venda aberta de 30 k joga o papel pras profundezas. De maneira análoga, pra levantar o papel também não é preciso muito esforço.

Confab

CNFB4 Semanal
As médias de 9 e 21 estão bem inclinadas para baixo.
O papel teve uma queda expressiva nas últimas semanas.
Olha que interessante: a proximidade da média móvel de 200 períodos, bem como a retração de 0,382% de Fibonacci, podem representar um bom suporte para o papel.
PS: A tendência é claramente de baixa.

quinta-feira, 24 de fevereiro de 2011

Que palhaçada é essa?


A empresa não é a mesma? Pq uma é destaque positivo e a outra é destaque negativo?
Vai manipular a %*(#*+.
rs

Mundial

MNDL4 semanal
Como pediram, vamos falar do papel.
Oscilou muito entre 1,20 e 1,60 nos anos de 2009 e 2010. Quando rompeu o 1,60 o volume aumentou bastante, mas algumas semanas depois voltou a cair. Portanto, no 1,20 eu sou freguês. No 1,90, não é que eu ache caro, mas não sou freguês.
Cheguei a pegar este papel por 1,0x (tenho nota de corretagem pra comprovar, hehe).
Agora, papel a 1,90, acho que perdi o time.
É só por isso que o papel anda sumido das nossas análises, mas continuo de olho nele.

USIM5

USIM5diário
1 - Papel trabalhando abaixo de ma LTB longa, que vem empurrando o papel pra baixo desde abril de 2010.
2 - Há alguns pregões atrás, o papel fez um rompimento dessa LTB, porém só trabalhou acima da mesma por 4 pregões, anulando assim o rompimento.
3 - Todas as médias móveis estão apontadas pra baixo. Além disso, o ativo já trabalha abaixo das médias.
Ponto positivo: Papel encontra-se próximo a uma região de suporte importante, na faixa dos 18,30.
Em termos de fundamentos, eu ainda não atualizei minha planilha com o resultado divulgado pelas empresas estes últimos dias, mas contando com os dados do 3T10, o VPA estava próximo a 16,00 e o LPA estava em torno de 1,65. Portanto, a empresa apresenta bons números.
Se eu fosse comprar ações da empresa esses dias, sem dúvida alguma eu compraria a USIM5 em detrimento da USIM3, por questões de preço somente. Neste caso, nem seria a liquidez o fator mais importante.

USIM3



USIM3 = + 5,05%
USIM5= -2,05%
Hoje entraram mais compradores no papel. O Itaú não foi o principal comprador. Com a movimentação errática de hoje, estopei a posição remanescente vendida no ativo.
O papel de maior liquidez, no caso a USIM5, cai feito uma condenada. O papel de menor liquidez, e por isso mesmo mais sujeito as manipulações de poucos compradores, sobe 5% num pregão feio como o de hoje... Prefiro sair da brincadeira com algum lucro, que ficar vendo estes cornos levarem o papel pra 28 ou 29 reais outra vez.

Fluxo


quarta-feira, 23 de fevereiro de 2011

Itaú tumultuando a USIM3 no fechamento hoje de novo

Book do leilão de fechamento e Graf USIM3 Diário
O corno entrou em ação de novo hoje
Hoje o leilão parecia que ia fechar sem interferência do mané do Itaú. O papel já estava estabilizado nos 24,00. Faltava alguns segundos pro encerramento do leilão. E não é que o babaca conseguiu colocar uma ordem de compra de 100k nos 24,15?
Pq q esse cara não pôs nos 24,01 então?

Mesmo assim o papel fechou em baixa de 2,23%. USIM5, papel de maior liquidez e que por isso mesmo não é um único babaca que modifica seu comportamento, fechou em baixa de 5,18%, na mínima do dia.


PETR4 - Destaque do dia

PETR4 Diario

Nem lembro a última vez que PETROBRAS se destacou dessa forma. Papel rompe a resistência em 28,00 com forte volume e candle de grande amplitude.
Próximas resistências em 29,30 e 30,40.

VALE5 - Ombro-Cabeça-Ombro?

VALE5 Diário

A perda dos 48,00 formaria um O-C-O, cujas projeções jogaria o papel na região de 44,40. Coincidentemente, seria a região topo anterior mais importante, cujo rompimento em setembro de 2010 deu um "up" de 20% no papel.

Será que forma a figura e busca os 44,xx de novo?
Bora Gadaffi, ajuda a gente nessa aí...

Marisol


MRSL4 Semanal


Quando o papel estava 3,50, eu fiquei puto de não ter comprado nos 2,3x. Então, coloquei um alarme nos 2,36 (retração de 50% de todo o movimento de alta desde 2008, ou seja, tá no meio do caminho) e hoje apitou. Portanto, peguei um pouco (bem pouco) pra LP.


VPA = 3,07 (Valor patrimonial da ação)

LPA = 0,36 (lucro por ação)

Preço/ VPA= 0,77

Divida/ Patrimonio Líquido = 0,31

Retorno sobre o patrimonio liquido = 11,7%





Muammar Gaddafi: "Aff! Essa conversa de crise me dá uma gastura..."




"Já falei. Aqui no meu país mando eu. Não tem crise. Pode entrar comprando, que é só alegria. Eu não saio do poder nem M-O-R-T-A ! Não saio, não saio e não S-A-I-O!!!"

Fluxo


USIMINAS - resultado 4T10

USIMINAS - resultado 4T10
=> 4T10:
=> Produção aço bruto de 1.588 mil ton => - 14% vs 4T09
=> Vendas físicas de 1.579 mil ton => - 7% vs 4T09
=> RL de R$ 3.092 mm => + 4% vs 4T09 e – 5% vs 3T10
=> LL de R$ 413 mm => - 38% vs 4T09 e – 17% vs 3T10
=> Ebitda de R$ 332 mm => - 60% vs 4T09 e – 55% vs 3T10
=> Margem Ebitda de 10,8% => - 16,8 p.p. vs 4T09 e – 11,9 p.p. vs 3T10
=> 2010:
=> Produção aço bruto de 7.298 mil ton => + 29% vs 2009
=> Vendas físicas de 6.565 mil ton => + 17% vs 2009
=> RL de R$ 12.962 mm => + 19% vs 2009
=> LL de R$ 1.584 mm => + 24% vs 2009
=> Ebitda de R$ 2.650 mm => + 54% vs 2009
=> Margem Ebitda de 20,4% => + 4,7 p.p. vs 2009

4T10: resutlado financeiro => R$ 149,612 mm
=> Efeitos cambiais: + R$ 59,404 mm
=> Despesas financeiras: (R$ 57,560 mm)
=> Receitas financeiras: R$ 142,003 mm


Encerro boa parte da minha operação de venda de USIM3, com um ótimo lucro. Deixa os babacas do Itaú continuarem comprando. Enquanto Goldman Sachs, Credit Suisse, Pactual estiverem na venda, fico tranquilo, rs. Stop numa posição que não levo mais ferro.

terça-feira, 22 de fevereiro de 2011

PETR4 e BAZA3 , atendendo a pedidos

PETR4 diário

Dia de sangue para o Ibov, mas para PETR4 foi só alegria. Papel subiu mais de 1%, com volume bem acima da média. Já trabalha acima das médias móveis de 9, 21 e até 200 períodos. Quem gosta de operar cruzamentos de MM, observe que a média de 21(vermelha) vai cruzar a de 200 (preta tracejada) pra cima.
No entanto, há uma resistência muito importante em torno dos 28,00. Talvez seja o rompimento dessa resistência o evento que vai animar muitos investidores, o que pode dar um gás extra pro papel, nesse conturbado momento internacional para os mercados de risco.







BAZA3 diário

Mico adormecido, papel abandonado no canto da sala.
Suporte importante nos 51 centavos. Resistência nos 0,61.
Volume muito fraco, precisando de uma sacudida.
Eu acredito no papel, mas no momento não o tenho na carteira.

Como operar na Bolsa - Curso específico pra corno

Leilão de fechamento de USIM3


Passo 1 do corno: Pega o papel que eu (Chapuleta) estou vendido, papel esse está doidinho pra derreter, e sai comprando.


Passo 2 do corno: Compra mais. Compra pelo menos umas 10 vezes mais que o 2º maior comprador.


Passo 3 do corno: No leilão de fechamento, quando a galera aproveitar pra socar o papel, naquele golpe sem misericórdia pro papel fechar na mínima, cabe ao verdadeiro corno colocar uma ordem de compra de 50k lá no alto.


Passo 4 do corno: Se por um acaso a galera continuar socando, aumenta a quantidade da ordem de compra. Se estava comprando o absurdo de 50k de uma vez, aumenta pra 100k, que é pra sacanear de vez os vendidos (ou pelo menos atrasar a alegria).


Passo 5 do corno: Fecha a plataforma, liga pra casa avisando que vai chegar mais tarde, que é pro Ricardão sair antes de meia noite, afinal o corno precisa descansar pra começar a sacanagem toda no outro dia.



PS: Observem que as ordens de venda eram abertas, totalizando mais de 150k, que iam sair de qualquer jeito.

Bastava o corno colocar a compra dos 100k nos 24,50 que ele ia fechar negócio nos 24,50, já que dos 24,70 aos 24,50 só tinha uma meia dúzia de 2 ou 3 compradores, que não estavam com apetite sequer pra 3k de papel..

Mas eu queria entender o que leva um corno que pode pagar 24,50, preferir pagar 24,70 em 100k de papel?


100k x R$0,20 = R$ 20.000,00. O corno poderia ter economizado, em caso de execução total da ordem, a bagatela de 20 mil reais.

Chupa Itaú

USIM3 Diário

A corretora Itaú, supostamente operando pro pessoal da CSN que manifestou interesse em aumentar a participação em USIM3, desde o início de fevereiro levou o papel dos 22 reais até os 29. Só que teve investidor pesado vendendo nestes últimos dias também e o Itaú não está conseguindo segurar o preço. Chupa essa agora Itaú!

Muammar Gadaffi: "Pode comprar, que agora é só alegria."


O líder da Líbia está comprado. Visando a dirimir dúvidas sobre a estabilidade do norte da Africa e do Oriente Médio, o ditador veio a público hoje e acalmou os mercados:
-Pode entrar comprando. Alguns infiéis estão nas ruas, mas não é protesto contra meu governo. É apenas ensaio para o Carnaval. Todos vamos pro Brasil brincar na Banda de Ipanema e no bloco Suvaco de Cristo. A propósito, vou aproveitar minha estada no Brasil pra comprar umas MILK11 e umas KEPL3. É só alegria. Se duvidam, vejam meu modelito. Isto lá é roupa de quem está preocupado? Então compra!

Fluxo


segunda-feira, 21 de fevereiro de 2011

Ronaldo abandona o futebol para viver de day-trade de opções



Desde que chegou ao Brasil há 2 anos, o craque Ronaldo foi apresentado à Bolsa de Valores e de lá pra cá só ganhou. Peso.


Alucinado com as opções, estava ficando cada vez mais difícil largar o home broker para treinar futebol. Com isso, os pacotes de biscoito, as porçoes de linguiça frita, as garrafas de refrigerantes foram sendo cada vez mais consumidas e o craque foi crescendo, crescendo, crescendo, grudado no HB.


Semana passada o atleta resolveu deixar o futebol para se dedicar exclusivamente à sua mais nova paixão: opções a seco. Comprado em VALEB50 a R$ 4,xx, hoje o craque, bastante emocionado de felicidade, desabafou: "Nos 9 centavos eu não vendo. Vou segurar essas opções pro longo prazo."


O ex-atleta e agora especulador de bolsa jogava com a camisa 9. A opção VALEB50 que outrora custava 4 reais, fechou a 9 centavos. Será coincidência? Ou será um sinal ao Ronaldo, de que pode aplicar pesado em opções, pq agora um dia vai?

PS1: Ronaldo é fã do blog e também só quer se dar bem!
PS2: O blog é fã do Ronaldo e deseja ao craque muito sucesso na sua nova empreitada nas opças.

Oi pretende reduzir o peso da dívida pela metade em 2011


=> Segundo o diretor financeiro do grupo, Alex Zornig:
=> Tele Norte Leste planeja reduzir a relação entre Dívlíq / Ebitda, para menos de 1,7x até o fim de 2011 (hoje: 3,8x)
=> Empresa usará parte dos R$ 11 bilhões que pretende levantar com a venda de ações para investidores e para a Portugal Telecom SGPS AS
=> Pagar ou refinanciar os R$ 7 bi em dívida que vence em 2011

Fluxo


sexta-feira, 18 de fevereiro de 2011

Fechamento da semana - Ibov = +3,51%

Ibov semanal

ÍNDICES
IBOV= +3,51%
S&P= +0,74%
Dow Jones= +0,76%
Nasdaq= +0,34%







MAIORES ALTAS IBOVESPA
CIEL3 = +14,62%
MMXM3 = +13,17%
RDCD3 = +12,91%
USIM5 = +10,39%







MAIORES BAIXAS IBOVESPA
GOLL4 = -2,99%
USIM3= -2,32%
BRKM5= -1,72%
BRTO4= -1,53%




Na semana passada, após 3 semanas de queda forte (olha lá os 3 candles vermelhos cor de sangue), o Ibovespa atingiu os 64 mil pontos e reagiu. Observe no gráfico semanal acima que a última vez que o índice tinha atingido a região de 64 mil pontos foi em agosto do ano passado.
.
Pois é. Essa semana o Ibov resolveu dar um descanso e subiu 3,5%, num belo candle verde, fechando ligeiramente acima dos 68 mil pontos. A resistência é exatamente nessa região, entre 68 e 68,5k pontos.
.
Semana que vem promete, com a continuação da divulgação dos resultados anuais das empresas, além da divulgação de alguns dados econômicos importantes, tanto no cenário doméstico, quanto lá fora.

Então compra!

Caso Sadia-Perdigão gera primeira condenação penal por uso de informação privilegiada

O Ministério Público Federal (MPF) e a Comissão de Valores Mobiliários (CVM) obtiveram na Justiça a primeira condenação penal por crime de uso de informação privilegiada ( insider trading) do país.


O ex-diretor de Finanças e Relações com Investidores Luiz Gonzaga Murat Júnior foi condenado a um ano e nove meses de prisão em regime aberto que pode ser substituída por prestação de serviços à comunidade e a impossibilidade de exercer cargo de administrador e/ou conselheiro fiscal de companhia aberta pelo prazo de cumprimento da pena, além de multa de R$ 349.711,53


Já o ex-membro do conselho de administração Romano Ancelmo Fontana Filho foi condenado à prisão por um ano e cinco meses em regime aberto, que também pode ser substituída por prestação de serviços comunitários, além de ele não poder exercer cargo de administrador e/ou conselheiro fiscal de companhia aberta. Ele também recebeu multa de R$ 374.940,52.

A pena de Murat foi estabelecida num patamar maior do que a de Fontana Filho, pois ele usou uma offshore para adquirir as ações, o que evidenciaria, segundo Cavali, "a tentativa de ocultar das autoridades brasileiras a negociação realizada".

Outro elemento considerado para elevar sua pena foi a quebra do dever de sigilo que Murat tinha, pois, na posição que ocupava, era um dos líderes de todo o processo de tentativa de aquisição do controle acionário da Perdigão e cabia a ele também, como diretor de relação com investidores, "o dever de proteger a companhia e o próprio mercado de condutas contrárias a seu bom funcionamento".

Procurada, a Sadia informou que os dois não fazem mais parte dos seus quadros.

Notícia completa no site http://oglobo.globo.com/economia/mat/2011/02/18/caso-sadia-perdigao-gera-primeira-condenacao-penal-por-uso-de-informacao-privilegiada-923830021.asp

USIM5 reagindo, USIM3 patinando

USIM5 Diário

USIM3 continua recuando hoje, a despeito das compras alucinadas do Itaú.
USIM5, por sua vez, está no 3º dia de alta forte.
No momento, brigando com a resistência em torno de 21,00.
Próximas resistências: 21,80*23,00.

Dependendo de onde o sujeito montou seu Long&Short, já dá para desmontar no lucro (embora eu acredite que ainda é cedo).

Comunicado da Usiminas sobre estabilidade do grupo de controle...

Foi informada pelos Grupos Nippon, Votorantim e Camargo Corrêa acionistas integrantes do bloco de controle da companhia e ora definidos como “Acionistas Notificantes”:
(i) considerando a possibilidade de resilição antecipada prevista no atual Acordo de Acionistas da Usiminas para o ano de 2016 (10° aniversário), foram mantidas discussões entre os Acionistas Notificantes com o objetivo de demonstrar aos demais colaboradores (stakeholders) da companhia e ao mercado a estabilidade do grupo de controle e, consequentemente, assegurar o contínuo crescimento e desenvolvimento da companhia;
(ii) como resultado dessas discussões – mas sem prejuízo de sua firme intenção de cumprir e respeitar integralmente todos os termos e condições do Acordo de Acionistas atualmente em vigor –, na data de 18 de fevereiro de 2011 os Acionistas Notificantes notificaram a Caixa dos Empregados da Usiminas – CEU acerca de sua intenção de resilir o atual Acordo de Acionistas no seu 10° aniversário, e celebraram um novo acordo de acionistas da Usiminas, o qual apenas será eficaz imediatamente após o término do atual Acordo de Acionistas, sujeito às aprovações formais internas dos órgãos societários (conforme aplicáveis) dos Acionistas Notificantes. O novo acordo de acionistas, celebrado nesta data entre os Acionistas Notificantes (os quais detêm, atualmente, 53,7% do capital votante da Usiminas), vigorará até 2031 (com a possibilidade de renovações subsequentes de 5 anos a partir de então).

A companhia entende que o novo acordo de acionistas não resulta de, nem acarreta alienação de controle da companhia, e tampouco representará significativa mudança da atual estrutura de controle da Usiminas, dado que os Acionistas Notificantes, i.e. os principais acionistas controladores do atual acordo, continuarão a ser partes do novo acordo de acionistas em proporção acionária similar.

Fonte: Link

Fluxo


quinta-feira, 17 de fevereiro de 2011

USIM3 fecha na mínima

USIM3 Diário




Itaú continua comprando a balde, mas outros investidores acordaram e viram que não há justificativa pra pagar quase 40% a mais na ação ON sendo que a PNA (USIM5) é até mais líquida. Portanto, teve gente grande vendendo a rodo hoje.




O que vai mudar para a empresa USIMINAS se a CSN passar a ser dona de 10% das ações ON, sendo que hoje a CSN já detém mais de 5% das ações citadas? Muda alguma coisa de tão substancial se a CSN fizer parte do bloco de controle? O que vai mudar na USIM3 que não mudaria na USIM5?




Portanto, continuo achando que é interessante a VENDA de USIM3 e compra de USIM5.

Itaú comprando mais de 350 mil ações hoje.
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Itaú comprando , sozinho, mais de 5 milhões de ações USIM3 em fevereiro 2011.


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PS: É numa dessas que o investidor que tem GGBR4 pra carteira de LP pensa em trocar por um pouco de GGBR3. Vai que um belo dia dá uma discrepância destas em Gerdau também...




Vai subir ou vai cair?


Olhando minha caixa de emails, não dá pra não se impressionar com a quantidade de perguntas do tipo:

"este ano cai ou sobe?",

"ouvi dizer que normalmente início de década as bolsas realizam, é verdade?"

"será que chegou a hora de operar vendido?"...

e por aí vai.

Meus amigos, quem saberia responder a estas perguntas? Só Deus mesmo.

Há no mercado um monte de "chutador", que dão palpites, e só. O mercado não está nem aí para o que nós achamos que vai acontecer. Todo início de ano eu salvo no meu HD as previsões das corretoras, só pra ter uma idéia de como os "palpites" foram bem sucedidos. Pasmem: o índice de acerto é baixíssimo, horrível mesmo. Profissionais de mercado é que divulgam estes palpites. E quase sempre é ferro. Vou postar uma carta que recebi de uma certa corretora no início de 2009, apenas pra ilustrar o que estou dizendo:



Como se pode ver (agora que já passou o gráfico é fácil), o analista "quase" acertou. Errou só por 20 mil pontos, já que naquele ano a bolsa fechou em 68,6 k pontos.

Portanto, não se iludam: se vai cair ou se vai subir, só Deus sabe. Então, cada um dentro da sua estratégia, que faça seus investimentos. Dá pra ganhar na alta, mas também dá pra ganhar na queda.

Fluxo


De volta


Após merecidas férias, estamos de volta.
Abraços aos amigos.

sexta-feira, 11 de fevereiro de 2011

CSN com apetite para aquisições

=> Empresa com mais de R$10 bi para aquisições;
=> Plano de aquisições de participações minoritárias em outras empresas gera polêmica entre acionistas;
=> Alguns sócios preferem distribuição de parte do caixa em forma de dividendos;
=> Empresa declarou que detém 5% das ações ON da Usiminas e que esta participação pode aumentar para 10%.

Fonte: Valor

quarta-feira, 9 de fevereiro de 2011

Quando um "tuba" resolve comprar um ativo de baixa liquidez...


Olha as siderúrgicas e o Ibov. USIM3, graças ao comprador operando pelo Itaú, é destaque positivo absoluto, acumulando uma alta de mais 21% no ano.
Então compra!?!

Comprador de USIM3 no mês


Ibov

Ibov diário

Iniciozinho de ano complicado. Estou viajando, mas uma passadinha pra postar algumas impressões sobre o Ibov não vai atrapalhar em nada nossas férias, não é mesmo?
O Ibov não teve forças pra ultrapassar o topo histórico. Beliscou os 73 mil pontos, mas os ursos resolveram sair da toca e derrubaram o índice. Sem querer entrar no mérito das razões da conjuntura internacional ou até mesmo interplanetaria que levaram a esta queda, fato é que tinha empresas caras (e ainda tem). Os bons investidores, que não são bobos, aproveitam pra vender algumas destas ações e ficam de butuca esperando novas oportunidades. Próximos suportes em 63850 pontos, que é a mínima de agosto de 2010 e a retração de 38,2% do movimento de alta entre a mínima e máxima de 2010. Depois disso, há um suporte em 60 mil pontos e também em 58 mil pontos (mínima do ano passado). Sem razão para pânico, visto que olhando para prazos maiores, esta queda até 58 mil pontos representaria uma pequena correção da grande alta de 2008 a 2010. Na verdade, para aqueles que gostam de analisar os movimentos levando em conta as retrações de Fibonacci, a queda não estaria ainda nem comprometendo a retração de 61,8% do movimento de alta já citado.
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Se há empresas caras na Bolsa hoje, por outro lado também vejo algumas boas oportunidades de compra. Na minha carteira, por último, já coloquei JBS e POSITIVO.
Das ações que estou achando caras e que acompanho, troquei algumas USIM3 por USIM5. O spread delas, a meu ver, está muito distocido em favor da ON. Acho também que quando o ITAÚ parar de comprar USIM3, o papel pode dar uma mergulhada boa. A corretora sozinha comprou cerca de 2 milhões de ações no ano. Tem treta aí. Todas as ações de siderúrgicas patinando e só a USIM3 decolando? Me engana...
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De resto, as bombaças são sempre as mesmas: elétricas pagadoras de dividendos, micos pá DT e uma ou outra aposta dentre as ações de terceira linha (BEES3, BAZA3).
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PS: que loucura essa AGEN11 neste início de ano, heim?
Depois de um tempo de hibernação, a bichinha voltou nervosa. Os players sempre os mesmos: um pessoalzinho da Novinvest, outra galerinha da Interflót, mais uns guerreiros da XP e Ágora. Fazem o que querem com o papel. Quem paga a conta? As sardinhas eufóricas, como sempre!!!
Abçs